Приложение к Постановлению от 06.03.2009 г № 190 Порядок

Методика получения предварительной оценки финансового состояния предприятия на основе количественных финансовых показателей


1.Общие положения
1.1.Для оценки финансового состояния предприятия (Принципала) используются три группы базовых финансовых индикаторов:
- коэффициенты ликвидности;
- коэффициент соотношения собственных и заемных средств;
- показатель рентабельности.
1.2.Расчет осуществляется на основе следующей исходной информации:
Форма N 1 (бухгалтерский баланс предприятия).
Форма N 2 (отчет о прибылях и убытках).
Дополнительная финансовая информация, предоставляемая Принципалом:
информация о роде деятельности Принципала - торговое или неторговое; в целях оценки финансового состояния Принципала считается торговым, если более 50% выручки получено в результате торговых операций (операций перепродажи);
информация о наличии у Принципала активов в форме государственных облигаций или облигаций Сберегательного банка Российской Федерации.
2.Коэффициенты ликвидности
2.1.Группа коэффициентов ликвидности содержит три показателя:
коэффициент абсолютной ликвидности;
коэффициент быстрой (промежуточной) ликвидности;
коэффициент текущей (общей) ликвидности.
2.2.Коэффициент абсолютной ликвидности К1 рассчитывается по следующей формуле:
         Деньги260 + Облигации
    К1 = ----------------------------
         КратОбязательства690-640-650

где
Деньги260 - денежные средства в кассе и на расчетном счете (строка N 260 баланса Принципала);
Облигации - рыночная стоимость государственных ценных бумаг и ценных бумаг Сбербанка Российской Федерации, принадлежащих Принципалу, на момент окончания отчетного квартала. Необходимая информация предоставляется Принципалом дополнительно при подаче заявок на получение гарантий или представлении поручительств. В случае, если дополнительная информация отсутствует, объем предполагается равным нулю;
КратОбязательства690-640-650 - краткосрочные финансовые обязательства. Значение находится как разность итога раздела 5 баланса (строка N 690) и доходов будущих периодов (строка N 640) и резервов по предстоящим расходам (строка N 650).
2.3.Коэффициент быстрой (промежуточной) ликвидности (К2) характеризует способность Принципала оперативно высвободить из хозяйственного оборота денежные средства и погасить существующие финансовые обязательства. Показатель определяется по следующей формуле:
         ДебЗадолж240 + КратВлож250 + Деньги260
    К2 = --------------------------------------
         КратОбязательства690-640-650

где
ДебЗадолж240 - дебиторская задолженность, погашение которой ожидается в течение года (строка N 240 баланса предприятия);
КратВлож250 - краткосрочные финансовые вложения (строка N 250 баланса Принципала);
Деньги260 - денежные средства (строка 260 баланса Принципала);
КратОбязателъства 690-640-650 - краткосрочные финансовые обязательства.
2.4.Коэффициент текущей (общей) ликвидности (К3) вычисляется по следующей формуле:
         ОбАктивы290 - НеликвидныеАктивы216 + 230
    К3 = ----------------------------------------
         КратОбязательства690-60-6500

где
ОбАктивы290 - оборотные активы Принципала (строка N 290 баланса предприятия);
НеликвидныеАктивы217=230 - неликвидные оборотные активы Принципала, включающие расходы будущих периодов (строка N 216 баланса Принципала) и дебиторскую задолженность, платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты (строка N 230 баланса Принципала);
КратОбязательств40650 - краткосрочные финансовые обязательства.
3.Коэффициент соотношения собственных и заемных средств
3.1.Коэффициент соотношения собственных и заемных средств определяется по следующей формуле:
         Собственный Капитал490
    К4 = -----------------------------
         ЗаемныйКапитал590-690-640-650

где
Собственный Капитал490 - собственный капитал Принципала и резервы (строка N 490 баланса предприятия);
ЗаемныйКапитал590-690-640-650 - финансовые обязательства. Значение находится как сумма краткосрочных и долгосрочных обязательств (строки N 590 и N 690 баланса) без учета доходов будущих периодов (строка N 640 баланса) и резервов по предстоящим расходам (строка N 650 баланса).
4.Показатель рентабельности
4.1.Процедура расчета показателя рентабельности (К5) отличается для торговых и иных предприятий.
4.2.Для торговых предприятий показатель рентабельности определяется на основе финансового коэффициента рентабельности продукции по следующей формуле:
         Прибыль_от_реализации50-2
    К5 = ------------------------------
         Валовая_прибыль29-2

Прибыль_от реализации50-2 - прибыль от реализации продукции (строка N 50 отчета о прибылях и убытках);
Валовая_прибыль29-2 - валовая прибыль (строка N 29 отчета о прибылях и убытках).
4.3.Для неторговых предприятий показатель рентабельности совпадает с финансовым коэффициентом рентабельности основной деятельности и определяется по следующей формуле:
         Прибыль_от_реализации50-2
    К5 = -------------------------
         Выручка10-2

где
Прибыль_от_реализации50-2 - прибыль от реализации продукции (строка N 50 отчета о прибылях и убытках);
Выручка10-2 - выручка от реализации товаров, работ, услуг без учета косвенных налогов и сборов (строка N 10 отчета о прибылях и убытках).
5.Построение оценки финансового состояния
5.1.Для каждого базового индикатора устанавливаются наилучшие и наихудшие пороговые значения.
5.2.На основе полученного значения и пороговых значений для каждого показателя определяется один из трех категорий. Пороговые значения показателей и правило выбора категории в зависимости от фактических значений показателей содержатся в таблице 3.
Таблица 3
Пороговые значения показателей и выбор категории
в зависимости от фактических значений показателей
Коэффициенты



1 категория
(хорошее
значение
показателя)
2 категория
(удовлетворительное
значение показателя)

3 категория
(неудовлетворительное
значение показателя)

К1
более 0,2
0,1 - 0,2
менее 0,1
К2
более 0,8
0,5 - 0,8
менее 0,5
К3
более 2,0
1,0 - 2,0
менее 1,0
К4
   
предприятия
торговли
более 0,6

0,4 - 0,6

менее 0,4

предприятия
других
отраслей
более 1,0


0,7 - 1,0


менее 0,7


К5

более 0,15

0,0 - 0,15

менее 0,0
(нерентаб.)

5.3.На основе категорий риска определяется значение сводной оценки (S), которая вычисляется по следующей формуле:
S = Вес1 х Категория1 + Вес2 х Категория2 + Вес3 х Категория3 + Вес4 х Категория4 + Вес5 х Категория5,
где
Весi - вес показателя Кt в сводной оценке, i = 1, 2, 3, 4 или 5. Значения весов представлены в таблице 4.
Категорияi - категория, к которой относится значение показателя Кг.
Категорияi = 1, 2 или 3.
Таблица 4
Веса показателей, используемые при расчете сводной оценки
Показатель
Вес показателя
Коэффициент абсолютной ликвидности (К1)
0,11
Коэффициент быстрой ликвидности (К2)
0,05
Коэффициент текущей ликвидности (К3)
0,42
Соотношение собственных и заемных средств (К4)
0,21
Коэффициент рентабельности (К5)
0,21

5.4.На основе значения сводной оценки предприятие относится к одному из трех классов финансового состояния:
- финансовое состояние является хорошим, если значение сводной оценки не превышает 1,05;
- финансовое состояние является удовлетворительным, если значение сводной оценки больше 2,4;
- финансовое состояние является неудовлетворительным, если значение сводной оценки больше 2,4.